一張EXCEL表管理好股票 30歲型男業務攢千萬資產

攝影/吳東岳

2018-09-26 11:43

+A -A

加入收藏

有人說，三十歲是年輕人迷惘的高峰期，但對於今年三十歲的李曜廷來說，他對財務自由的想像顯得既篤定又有明確的行動力，原來，憑藉著強烈的學習行動與自我管理，不但讓他在三十歲前就理出八位數財富，還能有餘裕買下千萬宅。誠如日本暢銷書《賺錢筆記》的中心思想，從有效控管消費現金流到有計畫地製作投資筆記，透過以錢養錢的方式加速累積財富，這些李曜廷幾乎都做到了。

「Thomas（李曜廷）對打造自己堅實的財務結構很有行動力，就像他要求自己的身材永遠Keep fit一般。」說話的是價值型投資達人雷浩斯，他是李曜廷亦師亦友的投資盟友，兩人平日閒暇教學相長。雷浩斯說，比起許多人只想問投資明牌，李曜廷更重視投資邏輯的建構與學習。

經典暢銷書《有錢人想的和你不一樣》提到：「有錢人專注於自己的淨值，一般人只專注自己的工作收入。」而李曜廷除了努力在貿易業務的工作，對於「總資產」增值要求的積極性，更反映在他的「筆記心法」上。

記帳人生確保每分錢用得其所

大學畢業後，李曜廷曾出國進修一年，回國後便在東元電機服務，從月薪四萬元做起，那時起，他就開始了自己的記帳人生。不過，他對於自己每筆支出的分類，倒是和一般的記帳分類明顯不同，他把所有支出的項目分成三種：必要開銷、理財、股票投資。

三個帳戶中，「必要開銷」當然就是指生活所需的花費，「股票投資」則記錄自己目前在股市的資產總額，事實上，每個月扣除各種花費後的結餘，或獎金等額外收入，他都會提撥部分存入這個帳戶。他期許股票帳戶可以一直累積到自己退休，以支應未來的退休生活，以長期的角度管理，除非有重大資金需求，否則不從這個帳戶提領。

運用空間最大的，算是「理財帳戶」。所謂「空間最大」，其實也沒那麼偉大，畢竟帳戶的名稱訂為「理財」，所以能被歸類到這個帳戶的，終究是和理財有關，舉例來說，「任何能讓我理財功力提高的學習成本，我就會放在這個項目底下。」李曜廷說。

自我鞭策每周讀一本理財書

原來，早從大學二年級開始，李曜廷就對投資理財產生濃厚興趣，他還曾經規定自己「每周看一本投資理財書籍，必須做到一年閱讀五十二本的目標。」此外，他也曾利用周末假日的休閒時間，報名財報狗Jeff的投資課程；這些「有利於未來財富人生」的花費，就被列入他的「理財開支」。

逐漸地，除了透過三個帳戶記錄財務之外，隨著投資理財的知識與功力提升，李曜廷也開始用筆記的方式，幫助自己的投資績效更上層樓。

日本筆記達人田口智隆認為，筆記的功能，在於「凝聚你的價值觀」，投資筆記，也就是為了讓你堅守住自己認同的投資邏輯。因此，奉行價值投資法的李曜廷，其投資筆記也就自然走在「價值投資」的邏輯線上。

的確，受到《葛拉漢永恆的投資智慧》這本闡述價值型投資經典著作的影響，李曜廷特別重視選股的「安全邊際」，簡單來說，安全邊際在投資的應用上，就是先算出企業的內在價值，包括公司的前景與成長性、EPS（每股稅後純益）與股利等，再評估合理的投資價值。若用在退休理財規畫，能容忍的虧損較低，需要留較大安全邊際；若想提升報酬率的積極資金，則可多冒一些風險，預留較小的安全邊際。

「快速致富必須多選些成長型標的，但我更重視安全邊際，並堅持買在股票相對低點的位置。」從小立志賺大錢、從二十萬元積蓄投資股票起家的李曜廷，為了不讓自己被過去美好的獲利經驗沖昏頭，他透過量化的「賺錢筆記」督促自己，用一張張EXCEL表，系統化管理股票。他把選股條件寫成EXCEL試算表，定期花時間更新、檢視或優化其中內容，一眼看出追蹤個股現階段的安全邊際，方便管理投資決策。

李曜廷打開他的試算表，先挑近五年ROE（股東權益報酬率）大於十五％，年年自由現金流為正的標的，再從中挑選近五年本益比為該公司歷年偏低水準的個股；此外，他也會搭配個股「成長率」與「本益比」關係，進一步「動態篩選」。例如，業績成長接近零的個股，要買在本益比十倍以下；成長率在一○％上下者，本益比用十倍衡量；成長率十五％者，本益比可拉高到十五倍做評估。

「這樣的筆記功能，一方面是為了選股、追蹤持股，但每天打開看一次，更能把這些選股門檻『內化』成自己的直覺。」李曜廷這麼說，也提到了他的另一款投資筆記；原來，除了製作EXCEL表，他也會透過撰寫部落格的方式，將自己的操作心得，以及每次閱讀、上課後的感想寫成紀錄，隨時檢討、反省，或提醒自己專注於自己相信的投資哲學。

如今從事業務工作的李曜廷，比起早年，空閒時間更加緊縮，也更難有盯盤、選股的餘裕，不過，正是因為長期靠著執行投資筆記，讓他早已把許多操作依據、原則內化成直覺反應。

「股價波動劇烈，有些『中心思想』一定要把持，否則很容易倉皇決策。」李曜廷強調，就是因為自己不斷透過EXCEL表與部落格記錄每一次操作心得與學習感想，不但讓他得以精進投資策略，並能嚴守二○％停損紀律。

近期，李曜廷投資的聰泰、實威，獲利都在三成以上，但他也坦言，即使投資條件設得嚴謹，難免也會買到賠錢貨，不過他對自己的財富人生仍然篤定，畢竟，透過長年「不給自己浪費空間」的記帳訓練，他已經有了比同儕更深厚的財富基礎。此外，透過長期的選股、操作、投資學習等筆記，他也像是經過了一趟超越年齡的極度壓縮投資修煉，有著比同儕更扎實的投資底蘊。