保證6％以上的投報率？進場前你該看清楚這六點

現年35歲的淑美，有個三歲小孩，在一家貿易公司擔任中階主管。在外人看來，她是位打扮光鮮亮麗的OL上班女郎，打從出生以來就是一帆風順。

2006年，她聽從朋友建議進入股市，戰績卻是悽慘無比，也讓她興起不再碰投資風險高的標的，近來銀行理財專員及週邊的保險業務員，同時跟他提到可以將身邊閒置的資金拿去購買保本的商品，但她心想，「天下沒有白吃的午餐」，真的有這麼好康嗎？

「保證6％以上回報率的就別買，那是騙子。」手中掌控中國逾2兆元人民幣（逾9.2兆元台幣）的社保基金理事長樓繼偉接受《北京青年報》記者採訪時提到，民眾購買投資理財商品，常被「高收益」、「保證報酬率」等行銷話術洗腦，卻忽略對個人所能承受的風險。

目前台灣銀行普遍定存利率大約1.1〜1.3％，中國各家銀行存款利率一年期定存普遍在1.95〜2.1％，較中國人民銀行基準利率1.5％高，其他地方小型銀行最高定存利率可到2.17％，存款利率最高3〜5年期定存，中國人民銀行基準年利率是2.75％，商業銀行則普遍在2.75〜3.2％。

過往常聽到台灣民眾看準中國的理財商品提供高報酬率的行銷話術，紛紛前往中國開戶投資，《北京青年報》提到，中國金融業推出穩賺不賠且保證收益理財方式包括銀行存款、儲蓄式國債和各類金融機構提供的保證收益型理財產品，其中保證收益型銀行理財產品最常見，但實際觀察受中國法律保障的保證收益型理財產品投報率都不超過6％。

簡單說，小銀行的產品收益率比大銀行高，期限長的產品比期限短的產品高。大部分保證收益銀行理財產品的收益率集中在4〜5.3％，產品如果是正統金融機構推出，不可能強調保證收益，也會提醒投資人風險。

但投資本來就有風險，如果產品虧本或者沒有達到預期最高收益，投資者要自己承擔風險，不能要求金融機構作出賠償，只能自擔風險。

其實不論是購買台灣或中國的理財商品，在面對標榜保本及高獲利的商品背後，提醒投資人以下六大潛藏的風險，避免延伸後續糾紛：

1.到期領回才有保本：很多人以為保本的商品就是沒有任何風險，其實是到期領回才有保本，若還沒到期就提前領出，有可能會損失不少的解約金，所以在投資前一定要先考慮清楚。

2.手續費及各種附加費用衍生的成本：保本型商品通常會有各式各樣的附加費用，例如手續費、交易費、管理費、保管費甚至稅負問題，這些要先問清楚。

3.匯率風險：許多民眾喜歡利用外幣投資賺匯差，但匯率有波動性，要留意當地國家貨幣保值性以及匯率變動，以免匯差損把好賺來的利息都吃掉了。

4.是否保證保本：要注意有些金融商品名義上宣稱保本，但有可能是保息不保本，有可能要負擔本金風險，適合想用本金換取高利息的投資人。另外，投資型保單、基金、債券等盈虧需要自負，雖然是穩健保守型的商品，卻不一定100％保本。

5.目的不同選擇不同：假設民眾有7〜10年的閒錢，在低率時代要選擇哪種投資標的，首先要判斷是否有保險的需求，投資型保單及傳統型保險一樣都有保障功能，假使投資的目的是為了投資成果能反應在保額的增加上，最後回饋給受益人，那麼可以用投資型保單來連結保本商品。

6.投資期限長無法提前贖回：有些保本商品投資期限可能較長，比如5〜6年，流動性較差，需考慮如果中途需要用到資金，投資型保單可以質借，不需要贖回所連結的產品，至於能否質借，每家保險公司規定不同，投資前要多加比較。