父母除了教小孩金錢觀之外，最頭痛的恐怕是如何籌措子女的教育基金，教育基金到底要存多少才夠，見仁見智，根據教育部公布的公私立學校學費收費標準，以及一般生活雜支，估算出一個小孩從出生到國外研究所畢業(二十四歲)的花費(教育費加上生活費)，公立學校約需要五百七十萬元，私立學校約需要九百萬元，換算成每個月約需要二至三萬元。
基金年投資報酬率一○％的陷阱
不管一個月要負擔一萬、兩萬，還是三萬元的子女教養費，對父母而言，都是一筆長期的支出，而且，隨子女年齡增加，費用也會跟著增加，父母如果沒有一點想法，盡早規畫，就會被子女的教養費追著跑，除非父母不打算給子女較好的教育、水平以上的生活。
要怎麼準備子女教養金，有很大的學問。投信公司常用每年投資報酬率一○％、一五％，來計算以定期定額投資共同基金，十年、二十年後這筆教育基金有多驚人的成長幅度。但是，大家萬萬沒有想到，當股市跌破十年平均線時，就是告訴讀者，定期定額投資十年的基金，很可能一夕間連本都收不回來。
在十倍速的時代，凡是與證券市場有關的投資工具，很少可以長抱不理會，而且投資報酬率不一定是正數。既然如此，如果父母對理財沒有兩、三下子，子女的教育基金就不適合放在風險性較高的投資工具裡面。父母替子女準備教養金之前，必須先了解自己是哪一類型的人，千萬不要隨便聽「專家的意見」，因為「專家的意見」不見得適合自己。
以投資專家最常建議的共同基金來看，國內投信發展時間較晚，所以，成立時間超過十年的基金只有八檔，而且，績效不錯、十年的投資報酬率為正數的只有國際國民(十年報酬率一○○．五七％)、建弘福元(一七六．二四％)、匯豐成長(三五．二七％)、匯豐成功(六一．四六％)、建弘雙福(三九．二一％)等五檔；如果以目前淨值來看，一百七十六檔基金中只有六十四檔淨值在十元以上，占三六％，其餘一百一十二檔基金淨值在十元以下，占六四％，也就是說，買基金賠錢的機會不小。
六成國內基金淨值十元以下 六成海外基金被定存打敗
再來看海外基金，以目前一年期定期儲蓄存款利率約二％計算，如果未來十年利率都處於低檔，十年後定存的投資報酬率約二一％，五百檔海外基金中，投資報酬率超過二成的基金有兩百檔，其他的基金不是買越久賠越多，就是比不上每年二％的定存。
因此，如果你自認為不是投資高手，沒有辦法掌握證券市場的變化，為了不讓子女的教育基金縮水，最好的方式是放定存，或者是幫小孩買儲蓄險。國策顧問、前第一銀行董事長黃天麟說，雖然現在利率走低，但是，為子女儲存教育基金超過十年以上的理財，必須選擇比較安全的投資標的，利率採機動方式的零存整付比較適合，採機動計息的好處是當利率上揚，存款的利息也會跟著上揚，而且，除非經濟情況很差，否則利率不會十年都在如此低的水準。
黃天麟說，零存整付到期時，可以考慮買績優股票，至於如何選擇績優股票，父母可得花點時間研究，如果沒有把握，就繼續存在銀行比較保險。
另外一位外商銀行高級主管指出，幫小孩存錢最好的工具是儲蓄險，原因是儲蓄險保費每人每年可以扣抵二萬四千元，對採列舉機除額的綜所稅申報者有節稅效果，將來期滿領回就是小孩的教育基金，沒有贈與稅的問題。現在儲蓄險利率雖然只剩下四％，但是，還是有很多人搶著買，造成壽險公司儲蓄險大熱賣。
不過，怡富投信副總經理陳忠慶認為，定期定額基金是比較好的標的，而且，子女的教育基金是未來要用的錢，應該投資在成長型的投資工具比較好。基金或股票是不錯的選擇，至於如何選擇基金，陳忠慶建議，不同年期的投資報酬率排行都在前四分之一的基金，應該是值得投資的標的。
陳忠慶也提醒讀者，教育基金必須在使用前半年就變現，放在活期存款裡，不要等到要用的時候才轉換，讓自己的資金配置時間充裕一點。
沒有一種投資工具是穩賺不賠，高報酬的背後就是高風險，子女教育基金是長期資金，如果你沒有常常注意相關資訊，千萬不要有投機心態，而投資報酬率高的工具，必須秉持「低買高賣」的原則，不要讓子女的教育品質因為父母的理財疏忽而受到影響。
