陳盛山看2024年全球航空趨勢 亞太區將成為復甦的關鍵×因子

全年度總旅客人數預估達47億人次 一舉突破2019年關卡 旅客回籠帶動航空業邁向復興 成本與售價之間保持平衡成獲利關鍵

今年，人們腦海中對於疫情前機場繁忙的印象將再次重返。經過2023年的觀光產業復甦潮後，連帶促使航空產業迎來新春，然而考驗著各航空公司的人力短缺、客機調度、航線／時間帶重拾等問題，都進一步考驗著全球各大航空公司是否能在2024的觀光大年之中順利迎接獲利。

根據聯合國世界旅遊組織（UNWTO）與世界觀光旅遊委員會（WTTC）的報告中皆指出，受到疫後報復性旅遊潮推動，2023年全球旅客數將達到疫前水平的95％，相比2022年大幅增加，並可望在2024年恢復往日榮景，甚至實現反超的目標。繼上次的《全球旅遊新趨勢》專題後，此次繼續探討2024年航空產業的恢復預估。

中華科技大學航空運輸管理研究所教授陳盛山表示，過去IATA便精準預測到，在百年的疫情衝擊下，全球旅運需求將延至2024方能恢復到疫情前水準。許多國際報告中也指出，即便受到經濟不景氣影響，旅客出遊意願依舊十分強勁，都能看出市場正朝著正向邁進。

然而面對全球觀光產業的高速復甦，全球航空產業的復甦情況牽涉到專業人才缺工、新機引進延宕、航線重新復飛、機票價格競爭力等關鍵因素，是否能在復甦年實現獲利也成為各大航空高度審視的關鍵點。

IATA預估淨利257億美元 每位旅客營利僅貢獻一杯拿鐵

根據WTTC的2023年經濟影響研究顯示，旅行和旅遊業正在接近2019年的高峰，復甦幅度超過95%。其中WTTC與牛津經濟研究院合作的研究中也預測，該產業將恢復到2019年就業水準的95%。

而過去成功預估疫情整體恢復進程的IATA針對2024年產業展望，則預期全球航空產業2024年營收規模將來到9,640億美元，達到歷史新高水準，整體航班數也將來到4,010萬班次，超越疫情前3,890萬班次、以及2023年預估的3,680萬班次。

至於旅客出遊信心調查部分，IATA依據2023年11月的調查結果，發現約44%的旅客表示未來12個月出遊次數將較過去1年增加、約48%旅客持平、7%左右旅客估出遊次數會減少，顯示航空客運信心已經復甦、並將返回較疫情前成長趨勢。

在整體數據評估，IATA認為2024年全球旅客人數將來到47億人次，超越2019年的45億人次，且在旅客回籠挹注下，全球航空業獲利十分樂觀，淨利估上看257億美元（淨利率為2.7%），略優於2023年的預期233億美元。

於此同時，在2024年全年度可望年增7.6%，達到9,640億美元的總營收之下，航空業的營業利潤也將由2023年的407億美元，在今年提升至493億美元。然而僅2.7%的淨利潤，卻遠低於許多行業，國際航空運輸協會總幹事WillieWalsh便指出，平均來說每位旅客僅能賺到5.45美元，僅能在倫敦的星巴克買到一杯拿鐵，然而對於一個全球GDP佔比3.5%，且為數以百萬計人員帶來直接生計的航空產業來說，相對十分低廉，卻得面臨更為嚴格的公部門監管、高昂的基礎設施，以及油價波動等負擔。

旅客消費意識高漲 自動化、永續、順道旅遊成關鍵

根據國際機場理事會（ACI）同樣高度看好全球客運量預計將在2024年初恢復，總客運人數則達到94億人次，超越2019年的92億人次，成長幅度達到102.5%。

值得關注的是，在ACI的機場服務品質（ASQ）全球旅客調查報告，顯示儘管全球經濟受到影響，但旅客仍展現出積極的旅行意願，其中佔比54％以休閒目的為導向的客群指出，經濟和地緣政治事件影響了他們去年的旅行計畫，然而旅客能擁有高度的旅遊意願。

此外，過半數的旅客高度青睞機場所能提供的自動化服務；超過7成旅客則喜愛更具個人化的旅遊APP加速旅程的流暢度；商務需求的旅客也開始關注能與旅遊進行結合，希望在一次旅行中達到多個目的。最後則是72%的旅客關注旅程中的永續性，且過半數皆聽過、熟悉永續航空燃油（SAF）。綜上所述可以看出，自動化、永續性、商務後的順道旅遊等，已經成為邁向2024年的旅遊關鍵點。

亞太區恢復放緩 中國大陸市場成關鍵

根據ACI的預估，拉丁美洲和加勒比地區將成為首個超過2019年水準的地區。而各界高度觀望的亞太地區，則是得視中國大陸市場的恢復速度判斷，尤其該市場正積極鼓勵國內的區域旅遊、對於國際移動貢獻有限，因此在2024年預估中，預計達到34億人次的總客運數，為2019年的99.5%。

在恢復的進程上預計有一定程度的區域落差，其中北美、歐洲與中東2023年區域均可繳出獲利，亞太地區估2024年也將有獲利成績，拉美與非洲航空業則估仍然有虧損壓力。

同樣的情況在IATA報告中也指出，中國的國際旅行仍比大流行前的水平低40%，然2024年將轉虧為盈，淨利潤預計為11億美元。2023年客運需求（RPK）比2022年成長98%，預計2024年將再成長13%。而亞太航空協會（AAPA）也在去年底指出，亞太航空產業的國際需求相比2019年水準僅恢復69%，倘若扣除掉中國大陸，該地區的國際需求將達到疫情前水準的87%。

於此同時，亞太區也面臨多項問題挑戰，包括俄烏戰爭、通貨膨脹、供應鏈問題等。所幸各個研究報告中皆指出，中國市場的疲軟成長預計到2024年中期將迎來轉變，各大航空公司也將轉調運能重新布局，可望在2024年底前恢復到疫情前水準，進而帶動亞太區成長。但在此之前，高速發展的印度市場將會是亞太區航空公司重點關注的對象。

復甦下的隱憂 油價、永續如何兼顧

總體而言，亞太區域在後疫情時代雖恢復緩慢，但終將在2024年迎來轉機。然而整體航空市場仍有隱憂值得關注，如航空產業高度依賴的燃油部分，根據預估2024年價格平均為113.8美元／桶，相當於總燃油費用為2,810億美元，佔所有營運成本31%，預計2024全年度航空公司將消耗990億加侖的燃料。對航空公司來說，高原油價格預計將繼續被進一步誇大，因為裂解價差（將原油提煉成航空燃油所支付的溢價）預計平均將達到30%。

而許多航空公司所關注的SAF，根據預估今年整體產量可能會上升至航空公司總燃油消耗的0.53%，燃油費用增加24億美元。

所幸從正面角度來看，全球已進入通膨緩和、失業率低和旅行需求強勁等正面的發展，IATA亦在預測報告中指出，在旅客意願調查中，近9成的人認為航空旅行人為現代生活的必需品，且認同航空產業對於經濟的高度重要，都顯示出未來航空產業的高速發展仍十分可期，也將成為帶動全球從後疫情時代起飛的關鍵動力之一。