AI熱潮想上車？00895、00757、00903...卡位高報酬輝達！這10檔ETF都持有「AI之王」

結算至8月23日，今年以來股價已飆漲逾2倍的輝達（NVIDIA），在8月中旬再一次公布了驚豔全球市場的財報數字與營收展望，不僅隨後一周的股價持續走揚5.4％，股價距站上500美元關卡，也僅剩一步之遙。

業績表現與展望符合原先的樂觀預期下，對於AI熱潮，投資機構自然也還看不到降溫跡象，「根據大摩預估，AI相關的半導體及網通設備需求，將從今年的980億美元，2027年上看至2750億美元，年化成長約29％。相對於低迷的景氣，這將是一盞投資明燈。」瀚亞美國高科技基金經理人林元平認為，輝達、微軟等美國科技股在第三季的修正僅屬短期，「AI領域的投資熱潮正要開始。」

當然，全球AI熱的領軍要角仍是輝達，那麼，如果想要將輝達股納入投資組合，卻又顧忌重押單一個股存在高波動風險的理財族，又該如何透過基金工具聰明布局這家AI大神呢？而持有輝達股的基金中，是否選擇「輝達權重愈高」的基金，就能保證帶來高績效？

根據CMoney統計，截至9月1日，共有64檔境內發行的主動型基金持有輝達，其中績效最高者為「瀚亞美國高科技基金」，今年大漲53.82％。

高持股輝達基金  績效有別

基金強漲的關鍵，與其資產配置密不可分，輝達占該檔基金持股約9.58％；此外，基金還持有超微、微軟、特斯拉、邁威爾等科技股，光是前十大個股，即占該基金總資產權重約51％。整體而言，算是一檔重押美國科技巨頭的境內主動型基金。

至於這些科技重兵的表現，截至9月1日，超微今年漲了70.96％、邁威爾漲61％、微軟漲37.2％，特斯拉甚至更大漲126.65％。可見，除了輝達，其他美國科技巨頭也扮演了該檔基金今年報酬上攻的主力。

然而，說到目前持股輝達比率最高的基金，並不是瀚亞美國高科技基金，而是統一投信旗下的「統一新亞洲科技能源基金」，其持有輝達的部位約占基金總持股的10.21％。

雖持有一成的輝達，但觀察該檔基金之前十大持股中，輝達卻也是唯一一檔的美股。該基金的前十大持股中，最大部位是台股，占比26.29％；另持有陸股約14.44％，與日股約4.02％。

而美國那斯達克指數今年漲35％、費半漲45％，在兩者漲幅皆領先日、台、陸股的情況下，「統一新亞洲科技能源」這檔基金即使持股輝達最高，漲幅卻未居境內基金之冠。不過，該檔基金今年以來也有33.74％的報酬率。

報酬率的高低不代表操盤好壞，相對的，不同的布局策略，反倒提供理財族更多依循自身需求的選擇空間，若希望能高純度地重押美國AI魂，可考慮「美國大型科技股」權重較高的基金；但若希望在握有輝達的同時，能透過區域配置降低風險或兼顧其他題材，則可著眼於持有輝達的其他主題類型基金。

含輝達ETF 

鎖定多題材

除了境內的主動型基金外，目前國內投信發行的ETF中，也有15檔目前成分股含有輝達。

這15檔ETF的績效，是否與輝達的持有含量有關？以電動車題材的「富邦未來車」與「國泰全球數位支付服務」兩檔ETF為例，在兩者皆有30檔成分股的架構中，前者持股輝達占25.94％，後者則僅6.24％。

再看兩檔ETF今年來表現，截至9月1日，富邦未來車漲了72.17％，但國泰全球數位支付服務漲30.77％，若說正是一檔輝達，讓兩檔ETF的績效出現顯著落差，似乎也不為過。

但若換成富邦未來車與僅十檔成分股的「統一FANG+」ETF相比的話，會發現後者雖輝達占比僅10％多，但截至9月1日的報酬率，今年來已飆漲82.4％。

「基金持股愈多，雖然愈能分散風險，但同時也可能會把報酬率分散掉了。」統一FANG+ ETF經理人林良一認為，該檔ETF只有十檔成分股，但跨足電動車、元宇宙、AI科技等許多題材，像是Meta、谷歌、微軟等公司，皆在配置中扮演重要地位。

對於想利用ETF工具投資輝達的投資人而言，輝達的含量或許並非唯一關鍵，其他大型科技巨頭能否抓住更多元的產業趨勢，也是考量重點。