美國勞工部日前公布10月消費者物價指數（CPI），年增率衝高至6.2％、核心CPI來到了4.6％，這已經是CPI連續第5個月超過5％，通膨壓力不斷攀升，創下30年來新高！
面對通膨來襲，不少人在理財工具上會選擇買房、投資金融股加以對抗，理財專家盧燕俐表示，其實還有第3種理財工具「REITs」值得投資人布局。
什麼是REITs(Real Estate Investment Trust)？
REITs又稱作「不動產投資信託」，簡單來說就是把不動產「證券化」，將不動產包裝成基金的一種理財商品，其內涵蠻多元，收益來自於商辦的租金、管理維修費、通訊基地台出租、物流倉儲出租。理財專家盧燕俐在財經頻道「小燕有約」中解釋，如果今天買不起一間房子、預算不夠或是沒有辦法買商辦，可以考慮買REITs的基金或ETF等等。
盧燕俐表示，REITs是個對抗通膨蠻強的產品，以過去統計來看，近20年來，美國富時REITs指數跟著美國的核心CPI逐年攀升，顯見抗通膨效果。
但她提醒，這不代表REITs不會下跌「遇到股災一樣擋不住」，歷史上就曾出現過2次大回檔，第一次是2008年金融海嘯，當時回檔7成多「比腰斬還嚴重」，另一次是去（2020）年新冠疫情爆發後，回跌27～28%，她建議投資人想布局REITs，最好用閒錢，再來則是採定期定額單筆方式操作。
要不要配息？哪種貨幣計價？REITs基金都可選
盧燕俐指出，在台灣REITs相關基金不超過20檔，以今年來說，專注在美國區域的績效比較強，1年大概都有38%～40%的績效，第一名績效最好的是摩根士丹利美國房地產基金，近1年報酬率達40%，第二名是路博邁NB美國房地產基金，報酬率有33%。
「可是如果是全球型的REITs，績效就會跟美國區域型REITs差了10%～20%」盧燕俐舉例，像是聯博全球不動產基金、台新全球不動產，報酬率都是27%，至於野村全球不動產基金的報酬率則為20%。
為什麼會有這樣的落差？目前市場上有一種聲音認為美國是領先全球景氣復甦，所以美國型的REITs基金表現比較強勁，接下來包括日本、澳洲、亞洲等全球型REITs則有補漲空間。但盧燕俐提出另一種觀點，她認為「一定會呈現強者恆強的態勢」，由於美國復甦得很快，接下來可能要升息，各行各業相關經濟數據會持續走高。
因此，她建議假如投資人只有一筆預算，還是建議以美國的REITs為主，如果有餘力再決定全球型、美國型各買一檔。
有趣的是，REITs基金可以採用美元、歐元或新台幣等多種計價方式，不過在通膨壓力居高不下的此時，現階段美元應會維持強勢格局，是布局美元資產的好時機，她建議購買以美元計價為主的REITs基金。
另一方面，REITs基金還有一個特色，有分配息與不配息，長期看下來，兩者之間績效不會差太多，假如喜歡有利息收入的人，可以選擇配息，如果覺得配息也沒多少錢，希望多一點財富累積效果，可以選擇不配息的。
最後盧燕俐表示，抗通膨時代，可以選擇不同的理財商品做個人財務布局。她也提醒，不同的理財商品適合不同的投資人，民眾要根據自己的風險承受度來做選擇。
※免責聲明：文內所提基金內容，並非任何投資建議與參考，上述所提基金績效均為過去績效，不代表未來的績效表現，請投資人審慎判斷評估風險，自負盈虧。
