先前有人留言，選擇歐印是要有筆大一點的資金，如果只是20-40萬左右，基本上與分批買進沒什麼差別。為了破解這個迷思，YP打算用24萬來做個回測，當10年前歐印0050跟分批買進至今，金額高低對於勝負是否有什麼差別。
抓24萬的原因如下: 10年 * 12(月) = 120次的分批投入機會，每個月2000元，總成本24萬。
附圖來自於的YP-Finance免費試算工具，是採用每月100元定期投入的結果。
現在由於改為投入2000元，我們可以將數字直接放大20倍比較。定期定額現值約莫為58萬，單筆投入的價值則為90萬。
當一個人，在10年前將可投入的資金24萬all in之後，比起慢慢地分批10年買進，所獲得的價值，多了55%，相當於32萬。
兩種投入方法的差距，高於他所投入的成本。定期定額跟單筆投入的歷史回測，無關於投入的金額高低，結果都不會改變。歷史告訴我們，在長期上漲的趨勢，是單筆高勝率的結果。(補充說明: 10年期的單筆勝率為98.6%)
借貸歐印0050勝率86%
大家都知道單筆all in的勝率較高，那麼借貸單筆投入，避開報酬順序風險的生命週期法，是否也能提高勝率？為了驗證這點，我透過3大市值型ETF(0050、VTI、VT)與股債ETF(AOA)，進行最真實的歷史數據回測。
回測條件
借貸方案：7年信貸，3%利率，借貸金額100萬
每月還款金額：1萬3,213元
比較方式：
方案A(借貸 All in)： 借貸100萬並一次投入市場，持續還款7年
方案B(每月定期定額)：每月投入1萬3,213元，連續7年
回測結果：借貸all in vs. 每月定期定額(借貸all in的勝率)
0050：86.5%
VTI：77.2%
VT：96.6%
AOA：100%
這樣的結果可能會讓你驚訝，但如果你曾讀過 「報酬順序風險與借貸」這篇文章，就不會意外。過去我們以更長年期的房貸進行回測，得到的結果也相似。但請謹記：勝率高≠適合所有人！
開槓桿前 先釐清3個問題
槓桿能放大收益，但同樣也會放大風險。在市場劇烈波動時，你的壓力不僅來自帳面虧損，還來自每個月固定的還款壓力。這可能比你想像的還要煎熬。
因此，在決策前，你應該先問自己這3個問題：
1.風險承受能力：如果市場短期大跌，你能否不受影響？
2.資金來源與穩定性：如果未來收入變動，能否穩定還款？
3.投資經驗與心理狀態：你是否有足夠的市場經驗來應對高槓桿投資？
數據是冷冰冰的，但投資卻攸關人性。勝率再高，承受不了的人，最終還是會輸！
借貸回測工具: https://tool.yp-finance.com/dcalsloan
延伸閱讀：定期定額存股0050、幾百萬退休金All in...老後有什麼風險？達人點出一致命關鍵「1千萬直接變600多萬」
作者簡介_小資YP投資理財筆記
每個人都能實現的簡單卻有效的投資方法，就在小資YP投資理財筆記。透過每年十分鐘的投資方法，不需選股、不需猜測明日的漲跌，只要長期分散式投資， 即使是小資族，也能邁向財富自由的人生。
經營臉書專頁「小資yp投資理財筆記」
※ 本網站及作者所提供資訊僅供參考，投資人應自行承擔投資風險及投資結果。
_20250218092713.jpg_280x210.jpg)
_20250320162649.jpg_280x210.jpg)